Omdia relève ses prévisions pour les semi-conducteurs en 2026
La société d’études de marché Omdia a fortement relevé ses prévisions de revenus pour l’industrie des semi-conducteurs en 2026, anticipant désormais une croissance de 62,7 %, portée par une demande soutenue liée à l’intelligence artificielle et par un resserrement des conditions d’approvisionnement sur les marchés de la mémoire.
Selon l’entreprise, cette révision reflète une croissance sans précédent des segments DRAM et NAND, tous deux marqués par des pénuries structurelles d’offre. La valeur du DRAM devrait presque doubler par rapport à 2025, tandis que le NAND pourrait atteindre près de quatre fois son niveau de 2025.
La société attribue en partie le déséquilibre entre l’offre et la demande à l’accent mis par l’industrie sur la mémoire à large bande passante (HBM), qui se caractérise par des volumes plus faibles mais des prix nettement plus élevés, réduisant ainsi la capacité disponible pour les circuits intégrés de mémoire conventionnels.
La demande des entreprises et des centres de données reste au cœur des perspectives pour 2026, Omdia estimant que les tensions d’approvisionnement devraient persister au moins jusqu’en 2027.
Cycle des serveurs et dépenses des hyperscalers tirent la demande
Un facteur clé de ces prévisions est un vaste cycle de renouvellement des serveurs attendu en 2026, en lien avec des dépenses d’investissement élevées des hyperscalers. Les entreprises accélèrent le remplacement des infrastructures héritées afin de prendre en charge des charges de travail d’IA plus exigeantes, ce qui stimule la demande pour des systèmes à plus forte valeur ajoutée.
Cette transition entraîne également une hausse des prix moyens de vente, soutenue par la persistance des pénuries de composants et par un basculement vers des technologies de silicium de nouvelle génération et des solutions de connectivité avancées.
L’informatique et le stockage de données devraient être les principaux moteurs de la croissance des revenus des semi-conducteurs dans tous les segments, avec une hausse attendue de 90 % en glissement annuel en 2026, dépassant les 700 milliards de dollars. Cette progression sera principalement portée par la forte demande de serveurs pour centres de données et d’autres applications intensives en mémoire, combinée à l’augmentation des prix des circuits intégrés de mémoire.
Les segments grand public et sans fil profitent également de l’effet prix
Dans l’électronique grand public et les applications sans fil, les revenus des semi-conducteurs devraient également progresser en 2026, malgré des volumes d’expédition de smartphones relativement stables.
Omdia souligne que la hausse des prix de la mémoire augmentera significativement les coûts de nomenclature (BOM), soutenant la croissance des revenus même en l’absence d’augmentation des volumes. Le marché devrait connaître plusieurs lancements de smartphones haut de gamme, y compris de nouveaux appareils pliables et des modèles intégrant des fonctionnalités d’IA avec des capacités photographiques améliorées.
« Le développement de l’IA au-delà des simples cas d’usage de questions-réponses a entraîné une augmentation exponentielle de la demande en mémoire et en circuits de traitement, soutenant ainsi les revenus globaux de l’industrie des semi-conducteurs », a déclaré Myson Robles-Bruce, Senior Principal Analyst chez Omdia, dans un communiqué. « Toutefois, des questions subsistent quant à la rapidité avec laquelle les fournisseurs pourront accroître leur capacité et leur production et, à plus long terme, quant aux applications capables de générer un retour sur investissement suffisant pour justifier les niveaux actuels d’investissement dans l’IA. »
Omdia met également en avant des risques plus larges influençant le marché, notamment les droits de douane, les coûts de l’énergie, les tensions géopolitiques et l’ampleur des investissements consacrés aux infrastructures d’IA. Les analystes notent que la croissance actuelle des revenus est principalement tirée par la hausse des prix moyens de vente plutôt que par l’augmentation des volumes, un schéma déjà observé lors de cycles précédents, mais désormais à une échelle nettement plus importante.
Analyse du secteur lors des événements Evertiq Expo
Les évolutions structurelles du marché des semi-conducteurs seront également abordées lors des prochains événements Evertiq Expo en Pologne et en Suède.
L’analyste du marché des semi-conducteurs Claus Aasholm, fondateur et CEO de Semiconductor Business Intelligence, présentera une keynote intitulée « The Semiconductor Industry as it is, not as it is told » lors d’Evertiq Expo Cracovie le 7 mai 2026 ainsi qu’à Evertiq Expo Lund le 21 mai 2026.
La présentation d’Aasholm portera sur une analyse fondée sur les données de l’industrie mondiale des semi-conducteurs, couvrant notamment l’expansion des capacités, les modèles d’investissement, les évolutions de la chaîne d’approvisionnement, la dynamique du travail, l’impact des politiques régionales et les tendances d’utilisation tout au long de la chaîne de valeur.
Plutôt que de suivre les narratifs établis de l’industrie, cette keynote vise à examiner les évolutions structurelles sous-jacentes qui façonnent le secteur, à un moment marqué par une accélération des investissements dans les infrastructures d’IA et par des dynamiques d’offre et de demande de plus en plus complexes.
